理财师：没有储蓄习惯要坚持定投

franking2

http://bank.hexun.com/2010-07-17/124282248.html
定投也得有钱啊，我个人情况还是个人投资贪婪点好

   2010年时间已过半，不少家庭开始编制自己的“半年报”。历数这半年的投资经历，大部分投资者反映股市忽冷忽热、房价涨跌难辨、外汇持续疲软，困惑大于收获，浮亏多于实亏。

　　近日，上海银行总行个人金融部国际金融理财师(CFP)朱彬彬接受了本报记者的采访。她表示，目前投资者进入了一个“投资空窗期”，这是考验投资者投资智慧的时期，此时借助“理财师”的专业外脑来一起安排好资金，既可以保证资金安全性达到避险作用，又可以通过巧用一些投资工具，充分提高资金利用效率。

　　朱彬彬表示，年初至今上证综指由3289点跌至2471点，致使七成股民亏损。个人投资者对后市判断分歧较大，大多半仓观望。原本收益颇丰的打新股模式，也由破发成为“普遍性事件”后变成鸡肋。 4月初国务院出台新国十条，节节上涨的房价受政策影响交易萎缩。国际市场上美国经济短期难以走出困境已成定局，欧元区国家又陷入连锁式债务危机，外汇市场风险骤增。不敢轻易配置风险资产，又不愿错过随时都会明朗的市场机会，不少投资者选择持币观望，因而进入了“投资空窗期”。朱彬彬认为，在各类市场表现变化时相应调整资产配置以保持各类资产投资比例恒定不变。不追涨而是获利了结维持投资比例，不杀跌而是持续买入摊薄成本。“这样的简化投资，可以很好的规避投资者常有的恐惧和贪婪心理。当然还有一种更简单的策略，也是投资者非常熟悉——‘定额定投’的投资策略。 ”最后朱彬彬建议投资者尤其是没有储蓄习惯的年轻投资者一定要坚持定投。定投好比一位马拉松选手，时间越久越能看到它的优势。年轻人还可以通过定投作为自己未来养老金的重要补充。

　　“其实，之所以形成‘投资空窗期’，主要是密集的市场变化对投资者造成的恐慌心理以及对后市预期贪婪心理的共同作用。 ”朱彬彬进一步分析，一方面投资者将资金从风险资产中转出寻求避险工具，另一方面又不甘心投资期限较长的投资品种而错过了股市、楼市发生逆转带来的巨大投资机会。

　　“对于处于‘投资空窗期’的资金最好能找到一种收益稳健、风险低、流动性超强的投资工具。 ”朱彬彬认为，银行短期流动性产品，特别是银行系类货币基金产品因其收益稳健、T+0交易，资金实时到账等特点成为“投资空窗期”的上佳选择。“以上海银行开放式理财产品——慧财”易精灵“为例，今年以来，该产品年化收益率最高到过2.7459%，近期则平均保持在2%左右，超强的流动性和较高短期收益率，成为了投资方向不明确的客户的‘资金休息室’。 ”

　　朱彬彬为记者算了一笔账，在上周同样一笔10万的资金闲置在证券账户上享受活期利息，如果购买“易精灵”产品存放一星期收益相差30多元。不积跬步，无以至千里。别小看这小小的收益差，资金量大、闲置时间长，积累起来也是相当可观的。同时，朱彬彬也提醒投资者，一般开放式理财产品都有一个大额赎回额度，一旦当天达到该额度将暂停赎回。急需资金的投资者一定要注意提前做好应急准备，或提早进行赎回预约。

　　朱彬彬还表示，在“投资空窗期”安排流动性资产的同时，千万不要忘记一些基础资产的配置。例如，黄金作为避险工具，与保险、储蓄构成财富金字塔的配置基石，可抵御市场等不可抗力所带来的风险。

　　“目前，上海银行的个人实物黄金业务是从客户家庭资产的避险保值作用出发，为客户提供后危机时代抗通胀保安全的基础工具。其实在市场处于震荡状态时，不一定非选 ‘空窗’来降低风险，还可以选择‘恒定混合’的投资策略来进行主动出击。所谓恒定混合策略是指保持投资组合中各类资产的比例固定。 ”

　　据了解，目前正在积极筹备上市的上海银行一贯固守“稳健”原则，其财富管理业务一直致力于为客户提供专业的理财服务，以客户利益为目标，与客户共同守护可持续的家庭财富健康。

camio

估计这个所谓的理财师自己都没定投过……